2023年– date –

投資主体別では、海外勢買い（5/12　+565880）個人売り-305469 空売り比率は41％と少し上がりました。 日経平均はG7抜けて、ちょっと弱いかなと思ったらジリ上げ。 連日見る変化の、引け後とナイトのバイーン。 【IV変化】 ザラ場はコール全剥げ。IVは大き...

連日の日経の急上昇に伴い、IVがみるみる上昇していきました。この時にオプションの売り（ベガショート）ポジションをとっていた方は予想よりも損失がでたのではないでしょうか？ これは先物のデルタの動きだけではなく、ベガが影響しています https://www...

5/18のナイトで上げたときに反応したIVも5/19-20にかけて特に、コール側で大きく低下しました。 期近も期先も大きく剥げて利確をいれておかないと、なかなかひどい目にあいます。 私も買い玉の一部を残しておりましたが、かなり引かされて利益を大きく減ら...

連日の日経上げ。レンジが続いていた中で、一気にブレイク。オプション建玉も見える範囲では、そこまで枚数でていなかったのですが、ナイト上げ、日中寄りで下げ、後場から上げのループ コールのIVがATM含めて、とくにファーコールは大爆発。 引けで指値ち...

ガンマロングポジションはデルタヘッジを繰り返すことで利益を増やすことができますが、これは値幅を伴う変化をある程度とらえる必要があり、ぶっちゃけムズイです。 指していたところで戻ってしまうと利益をとりこぼします。 コールの買いやプットの買い...

昨晩5月FOMCを通過しました。結果は利上げでインフレの抑制を目指すとのことです。 次回会合では利上げの一時停止の可能性もでてきています。 これとは別に米地銀の経営不安が相次いでいます 【コール買いを追加して利確を試みたが誤算】 日経平均はショー...

誤発注は恐ろしいリスクの一つですがたまに遭遇することがあります。今回は、誤発注で焦ったエピソードをお話しします。世界株高の中、コール買いで利益が順調に伸びていたところ、ベガをヘッジするためにコール売りを入れてデビットスプレッドに変形しよ...

崩れそうで崩れない相場が続いていますが、ひさびさにナイトでファープットの価格が上昇（IV）が反応しました。 オプションの売り方は損失を被り、買い方は利益を得たという展開だったと思います。 オプションの買いで利益を出すのはなかなか大変ですが、...

スマホのアプリから計算できますが、週末はメンテナンスしていることも多いので、他の方法としてPythonを使ってGoogle Colaboratoryで計算してみます。間違いがあるかもしれませんので、ご注意下さい。 テストです。 原資産28143.97 短期金利　-0.03%とし...